【考点精讲】

新条例规定的资源税从价征收计税方法（税法）

实行从价定率征收的以销售额作为计税依据。所称销售额为纳税人销售应税产品向购买方收取的全部价款和价外费用，但不包括收取的增值税销项税额。

价外费用，包括价外向购买方收取的手续费、补贴、基金、集资费、返还利润、奖励费、违约金、滞纳金、延期付款利息、赔偿金、代收款项、代垫款项、包装费、包装物租金、储备费、优质费、运输装卸费以及其他各种性质的价外收费。但下列项目不包括在内：

（1）同时符合以下条件的代垫运输费用：

①承运部门的运输费用发票开具给购买方的；

②纳税人将该项发票转交给购买方的。

（2）同时符合以下条件代为收取的政府性基金或者行政事业性收费：

①由国务院或者财政部批准设立的政府性基金，由国务院或者省级人民政府及其财政、价格主管部门批准设立的行政事业性收费；

②收取时开具省级以上财政部门印制的财政票据；

③所收款项全额上缴财政。

纳税人以人民币以外的货币结算销售额的，应当折合成人民币计算。其销售额的人民币折合率，可以选择销售额发生的当天或者当月1日的人民币汇率中间价。纳税人应在事先确定采用何种折合率计算方法，确定后1年内不得变更。

【疑难问题解答】

1.丧失控制权处置股权时合并报表中投资收益的计算公式的理解。（会计）

在丧失控制权处置部分股权时，丧失控制权日也是需要编制合并报表的，因为对于处置股权当期期初到丧失控制权日，二者仍然是母子公司关系，此时编制合并报表应该确认处置投资收益。对于合并报表中的处理可以这样理解：

合并报表中是视同出售母公司持有的全部股权，然后再按照当时该股权的公允价值购回剩余股权的思路进行处理的，因此此时我们需要做三笔调整分录，从而得出合并报表中丧失控制权日处置投资收益的计算公式：

合并报表当期的处置投资收益＝[（处置股权取得的对价＋剩余股权公允价值）－原有子公司自购买日开始持续计算的可辨认净资产的公允价值×原持股比例]－商誉＋其他综合收益×原持股比例

2.外商投资企业中，如何理解投资总额与注册资本的关系（经济法）

解答：企业的注册资本是指为设立企业而在工商行政管理机关登记的资本总额，为投资方认缴的出资总额之和。注册资本是投资者对本企业承担风险和分享利润的依据。

企业的投资总额，是指按照企业合同、章程规定的生产规模需要投入的基本建设资金和生产流动资金的总和。投资总额中除注册资本之外，还包括借入资金。

也就是：投资总额＝注册资本+借款。

因为注册资本才是外国投资者从境外实际汇入的外汇资金，如果某个企业的投资总额非常大，但是注册资本却很少的话，即注册资本与投资比例没有符合对应的比例，那么大于比例的那部分“投资总额”就相当于是凭空多出来的，是没有注册资本作依据的；是在用中国的钱进行经营，这与引进外资的初衷是相违背的。所以必须符合一定的比例限制，给投资总额规定一个上限。即投资者必须自己有一定数量的出资，然后才能借得相应的借款。

【易错易混辨析】

如何准确区分直接经济利益和间接经济利益？（审计）

直接经济利益是指：（1）个人或实体直接拥有并控制的经济利益（包括授权他人管理的经济利益）；（2）个人或实体通过投资工具拥有的经济利益，并且有能力控制这些投资工具，或影响其投资决策。

间接经济利益是指个人或实体通过投资工具拥有的经济利益，但没有能力控制这些投资工具，或影响其投资决策。

确定经济利益是直接的还是间接的，取决于受益人能否控制投资工具或具有影响投资决策的能力。如果受益人能够控制投资工具或具有影响投资决策的能力，这种经济利益为直接经济利益；反之，为间接经济利益。

例如，投资经理投资了共同基金，而这些共同基金投资了一揽子基础金融产品，那么在这种情况下，该共同基金属于直接经济利益（投资经理可以决定是投还是不投，投何种基金类型），而这些基础金融产品将被视为间接经济利益（投资经理不能控制基金的再投资类型）。

【历年考题剖析】

下列关于投资组合的说法中，错误的是（ ）。（财务成本管理-单选题-2011年）

A.有效投资组合的期望收益与风险之间的关系，既可以用资本市场线描述，也可以用证券市场线描述

B.用证券市场线描述投资组合（无论是否有效地分散风险）的期望收益与风险之间的关系的前提条件是市场处于均衡状态

C.当投资组合只有两种证券时，该组合收益率的标准差等于这两种证券收益率标准差的加权平均值

D.当投资组合包含所有证券时，该组合收益率的标准差主要取决于证券收益率之间的协方差

答案：C

解析：当投资组合只有两种证券时，只有在相关系数等于1的情况下，组合收益率的标准差才等于这两种证券收益率标准差的加权平均值。

点评：本题考核“投资组合的风险和报酬”的知识点。该知识点在正保会计网校2011年《注会财管》课程“考试中心”普通班模拟题（一），多选第1题、基础班和习题班练习中心中有所涉及。

【备考提示】

如何理解前向一体化和后向一体化？并简述纵向一体化战略的优缺点。（公司战略与风险管理）

纵向一体化战略可以分为前向一体化战略和后向一体化战略。

前向一体化战略是指获得分销商或零售商的所有权或加强对他们的控制权的战略。前向一体化战略通过控制销售过程和渠道，有利于企业控制和掌握市场，增强对消费者需求变化的敏感性，提高企业产品的市场适应性和竞争力。

后向一体化战略是指获得供应商的所有权或加强对其控制权。后向一体化有利于企业有效控制关键原材料等投入的成本、质量及供应可靠性，确保企业生产经营活动稳步进行。后向一体化战略在汽车、钢铁等产业采用得较多。

纵向一体化战略的优缺点：从理论上分析，企业采用纵向一体化战略有利于节约与上、下游企业在市场上进行购买或销售的交易成本，控制稀缺资源，保证关键投入的质量或者获得新客户。不过，企业一体化也会增加企业的内部管理成本，企业规模并不是越大越好。