如果评选今年中国证券界十大新闻的话，香港证券界素有“铁娘子”之称的史美伦女士就任中国证监会副主席将是举足轻重的一条。有统计显示，在她上任后的9个月中，证监会出台了40多个法规条例和处罚决定。她的到来不仅给中国证券市场带来了突破性的影响，更使2001年中国证券的“监管年”名副其实。雷厉风行，大刀阔斧，对媒体低调是她的一贯风格。日前，记者有幸获得独家专访的机会，倾听她任职以来的感受以及对我国证券市场发展和上市公司监管等问题的看法。这也是她就任以来第一次接受国内媒体的专访。

　　监管就是要提高违规成本 建立市场“公信”

　　记者：今年是我国证券市场的“监管年”。虽然证监会针对上市公司出台了很多监管政策，但上市公司的问题还是频频曝光。作为分管上市公司的副主席，你认为上市公司到底出了什么问题？治理上市公司，证监会和你本人的思路是什么

　　史美伦：上市公司是证券市场的“产品”，这个产品的素质高低将直接影响到市场的发展。国内上市公司的问题主要出在公司治理结构上。包括没有形成有效的公司管理机制，许多公司国有控股股东的代理人并不能代表出资人的利益，市场上股票不能全流通等等。治理上市公司要三管齐下。一是坚持基本原则。今年查处了几个大案，有证监会查出的，也有媒体揭露的。我们的原则是，上市公司规范运作是证券市场健康发展的基础，不规范的行为永远是市场的隐患，会增加市场的风险。不规范的行为一定要纠正，要让市场在规范中发展；二是证监会要对上市公司的监管，建立巡查制度，其目的是提高大家对违规行为的认识，树立守法经营的观念。要着眼于长远，比如在公司治理结构中引进独立董事制度，尽管短期内可能无法马上见效，但我相信三五年内独立董事将推动公司治理文化的建设。我们希望提供一个有效的公众监督渠道，它有助于减少公司董事会和管理层的违规空间；三是改革目前上市公司治理结构，建立公司的制衡和问责机制，真正做到上市公司与大股东在人员、财务和资产的三分开，在关联交易、利益有冲突时用条例来规范公司行为。

　　中国证券市场十一年的成绩来之不易，必须要夯实基础。当然，这十一年中也有很多问题监管没有跟上。市场永远走在监管者的前面。监管者不可能杜绝问题的发生，要做的是保证市场的健康运作和发展，提高违规违法行为的成本，让违规者对其行为负责，对公众有所交待，使投资者利益得到一定的保障。

　　记者：在你上任的9个月中，证监会出台了一系列、全方位的监管政策，有针对上市公司的，有针对证券公司的，有针对证券审计机构的，有针对证券咨询业的。有舆论认为，目前，中国证券市场还处在幼年期，如此“全面开花”式的监管办法不利于当前的中国证券市场的发展。你怎么看待这个问题？

　　史美伦：我也听到过市场上的一些观点，比如“加强监管就是打击股市”、“加强监管就是挤泡沫”等等，我感觉这是非常不正确的。监管是证监会的份内责任，为的是市场健康发展。加强监管是针对市场一些特别恶劣的行为。如果证监会对违规行为置之不理，对欺骗蒙蔽置若罔闻，从长远看将更加打击投资者的信心，更不利于市场的发展。比如对上市公司的巡查，就是要把问题遏制在萌芽状态，而不是任由其发展蔓延。因为不查并不代表没有问题，而早查就能尽早解决问题。

　　说到“全面开花”，我认为，一个市场不单指上市公司，还有中介机构。证券市场诚信是根本，对这些中介机构的监管其目的也是为了增加投资者对市场的信心，投资者对市场和监管者的信心是证券市场的“公信”，从长远来看，监管者打击违规，对市场负责就是提高市场的“公信”程度。

　　我从来就没说过中国的市场不该有“中国特色”

　　记者：最近在网上关于你的争议不少，尤其是对你在APEC峰会上关于中国股市“中国特色”问题的回答，议论颇多。甚至有舆论认为，你的回答和当时出台的暂停国有股减持方案同时对股市产生影响。您对此如何看待？

　　史美伦：首先要澄清的是，我从来就没说过中国的市场不该有“中国特色”，这是不可能的。任何市场都会有当地的色彩，在香港和东南亚的市场中家族公司控股居多；德国证券市场中银行持股色彩浓厚，而英、美与法国和德国又不一样。所以说一个市场没有当地特色是不正确的。

　　在回答记者问题时，我当时说的是“我不知道你指的‘中国特色’是什么”，这被曲解成没有“中国特色”了。“特色”一定会有，重要的是什么样的“特色”。我认为，无论什么样的特色市场，都应该有一个国际通行标准，那就是公平、公正和有透明度，以不欺骗投资者和消费者为基本原则。

　　中国的证券市场，也在经历着由计划经济向市场经济的转变，有很多问题是在别的市场上没有碰到的，我们要有自己的解决办法，也肯定要考虑到中国的特点，但基本的公平和诚信原则是一定不变的。

　　记者：有人认为，中国的证券市场“先天不足”是典型的“中国特色”，您如何看待这个观点，您认为目前我国的证券市场发挥了优化资源配置功能吗？

　　史美伦：目前我国证券市场经历的阶段也是其他新兴市场经历过的，这个问题还得放到我国计划经济向市场经济转轨的大背景下看。证券市场当初是为国有企业改革，但随着经济的发展，证券市场在经济发展中扮演了更加重要的角色，成为企业融资的重要渠道。目前证券市场在优化资源配置方面功能的发挥不很理想，上市公司筹集资金很多没有用于有效益的项目，所以市场仅仅具有资源配置功能。证监会推行市场化，但市场化的前提应是自律，公司和中介机构在这方面还远远不够，比如增发，由上市公司自行决定是否增发，可如今却变成了一些上市公司圈钱的途径，大量资金被用来炒股、委托理财等与实业投资无关的领域。我希望市场的自律能得到提高。

　　最大的压力是传媒对我太注意了

　　记者：你是不是经常被误解？这方面是否承受着很大的压力？

　　史美伦：工作压力是有的，但最大的压力是传媒对我太注意了。虽然工作9个月了，可我还是很不习惯传媒对我的关注。我从来都是坚持多做少说。我在一些公开场合发表的演讲，接受的采访被报纸、网络转来转去，结果经常演绎出很多节外生枝的内容。在你们采访之前，我从未接受过媒体专访，却经常看到接受专访的文章出现。应该说，传媒对证监会的监督，对市场的监督是起了积极作用的，但对我个人的注意力我还是不习惯。

　　记者：你在工作当中，觉得最大的困难和障碍是什么？

　　史美伦：要说障碍，主要是语言沟通方面。普通话到底不是我的母语，尤其是开会时，想到了但表达上慢半拍，特别是在和别人争论的时候，总是吃亏啊。这也可能是我的话有时被人曲解的原因之一吧。