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啥样的寿险最实惠

2007-7-13 13:34 《大众理财顾问》·方建奇 【 】【打印】【我要纠错

  事实表明,保险方案如果安排得当,一般家庭将节约几万至几十万元的保费支出,而家庭保额也提高了数倍。

  保险的必需,是因为没有任何一个金融产品能够像保险那样,在家庭成员遭遇风险时,起到以小搏大的作用。出险时,往往可以获得所缴保费几百倍的赔付。而其他金融产品却无法担此重任,解决一个普通家庭的燃眉之急。

  正因为保险有如此重要的价值,也使得其价格不菲。虽然保险公司的盈利是以死差、费差和利差来体现的,但羊毛出在羊身上,投保人为获得保险的价值,必须以保费的形式承担全部成本。这其中包括保险代理人的高比例佣金、保险公司的运营费用以及利润。

  寻找保险实用功效

  对于任何昂贵而必需的东西,我们首先想到的应该就是少花钱,多办事,提高性价比。体现在保险中,就是保额保费比。事实表明,这完全可以做到。但为什么成交的保单中,有那么多低性价比的保单、甚至天价保单呢?这要从保险的几大功能说起。

  在成熟的保险市场,保险一般具有风险保障、强制储蓄、投资增值、合理避税、锁定资产、遗产转移等功能,所以保险资产在家庭中占据了相当的比例。但是对比中国大陆的实际情况,不难发现上面的6项功能中,只有风险保障具有绝对优势。

  强制储蓄  这一部分的收益率明显低于银行1年定期存款税后利率。因此,相当于多花钱请一个人严格管理自己的收支。除非对于财务自制能力极弱的人,否则完全可以省掉这笔钱。

  投资增值  由于保险公司资产管理经验、对保险业投资监管等多种因素,目前保险公司作为机构投资者,在市场整体上与其他机构投资者(如基金公司)相比并不占优;而且保费中的投资部分(如投连险和万能险中的投资账户),同样可能面临风险。

  合理避税  我国的税制体系,决定了普通家庭的收入都是税后的,无法通过购买保险来规避。

  锁定资产 属于购买保险的特殊用途(如躲避债务),不同的人有不同的动机,此处不做评论。

  遗产转移  我国的遗产税没有明确的出台日期,至少在目前,通过购买高额保险规避遗产税,还是没有什么必要的。一般情况下,没有必要过于未雨绸缪,因为连遗产税起征点都没有明晰的概念。

  投保人如果不去仔细分析,就直接效仿中国香港地区或者美国,很容易南橘北枳。

  剖析花哨产品本质

  根据前面的分析来看,目前我国保险产品的可取功能还是比较纯粹的。但为什么市场上的保单还是那么晦涩呢?除了医学、法律的专业术语外,财务方面的设计确实也难倒了很多人——设计出来的保单是综合的,比如寿险就包含了定期寿险、传统终身寿险、两全寿险、万能寿险、投资连结险等,以及专门用于教育、养老等用途的寿险。

  其实,保险是相对简单的产品,除了基本的保障功能外,还有储蓄或者投资功能的产品,保险公司对此进行了专门的包装和设计。目的是使投保人通过购买一份保险,便可解决风险规避、收支安排、储蓄安排、投资安排等多个方面需求,进而解决养老金、子女教育金、按揭计划等家庭中的实际财务难题。从保险行业内部来说,这些功能的确为家庭提供了一站式的解决方案,具有积极的意义。但对于投保人来说,并非万灵丹。

  就拿返还型寿险来说,保险推销员的一句“出事赔付,不出事到期返还”,让投保人感觉到怎么都划算,实则经不起推算。下面就以某寿险公司的两全寿险和其对应的定期寿险(两全寿险的功能与对应期限的定期寿险功能+对应期限的银行储蓄功能)为例进行比较分析。

  被保险人刘先生,35周岁,投保10万元的保额,20年缴费期,保障至55周岁,一年期定期存款的税后利率按2.45%来算。定期寿险的保费为504元/年,两全保险的保费为4824元/年;假设每年所交费用一样,采用组合形式的就是10万元的定期寿险(504元)+ 1年定期存款(4320元);两全保险每年交4824元,20年交费总额为:20×4824=96480元。

保险期满时两种保险方案的对比

项目  方案1:两全寿险  方案2:“定期寿险+1年期银行滚动定存”组合 
方案成本  96480(元)  96480(元) 
相关利益  保身故、高残,到期返还保额  保身故、高残,到期获得存款本利和 
资金流动性  不太灵活;退保损失比较大,可保单贷款  灵活;退保损失不大,损失部分利息 
20年后期满  给付保额10万元  获得定期存款账户的本利和112489元 

  (原始数据来自华富人生“理财公馆”保险产品库)

  表中给出的仅仅是保险期满的利益。实际上,如果被保险人在保险期间内(如40岁时)身故或高残,方案1可以获得10万元的赔付,而方案2除此之外还可以获得银行定存本利和23240元,共计123240元。明显方案2占优。而如果将方案2中的1年期存款改为5年期存款,则可以获得更明显的优势。除此之外,未来一段时间仍会处于利息上升的通道,方案2的优势更加明显。

  由此不难看出,购买两全/教育金/养老年金等储蓄型保险产品,在当前情况下是不太合适的,因为目前保险监管部门定的统一的精算上限利率为2.5%.

  另外,寿险是保经济责任的,因此家里的非退休收入成员,才需要购买。具体的购买额度,一般的说法是“家庭年收入的10%”(也有说15%~20%的),但是经过严格分析,发现并不需要这么多,经验数据是4%以内。

  注:“理财公馆”是国内第一个基于网络数据库,着眼于家庭长期全方位财务规划与安排的在线理财系统。