中级经济师考试金融专业知识与实务：金融业务创新

　　金融业务的创新

　　中级经济师考试金融业务的创新是把创新的概念进一步引申到金融机构的业务经营领域。它是金融机构利用新思维、新组织方式和新技术，构造新型的融资模式，通过其经营过程，取得并实现其经营成果的活动。在金融业务的创新中，因为商业银行业务在整个金融业务中占据举足轻重的地位，所以，商业银行的业务创新构成了金融业务创新的核心内容。此处，重点分析商业银行的业务创新。

　　1.负债业务的创新

　　商业银行负债业务的创新主要发生在20世纪60年代以后，主要表现在商业银行的存款业务上。

　　(1)改造传统业务，创设与拓展新型存款方式。商业银行存款业务的创新体现在对传统业务的改造、新型存款方式的创设与拓展上，其发展趋势表现在以下四个方面：一是存款工具功能的多样化，即存款工具由单一功能向多功能方向发展;二是存款证券化，即改变存款过去那种固定的债权债务形式，取而代之的是可以在二级市场上流通转让的有价证券形式，如大额可转让存单等;三是存款业务操作电算化，如开户、存取款、计息、转账等业务均由计算机操作;四是存款结构发生变化，即活期存款比重下降，定期及储蓄存款比重上升。

　　(2)创设新型存款账户。商业银行为了迎合市场上不同客户的不同需求，不断推出新型存款账户。这些存款账户可谓是五花八门，各有特点，主要有：可转让支付命令账户(NOW)、超级可转让支付命令账户(Super NOW)、电话转账服务和自动转账服务(ATS)、股金汇票账户、货币市场互助基金、协议账户、个人退休金账户、定活两便存款账户(TDA)、远距离遥控业务(RSU)等。

　　(3)扩大借入款的范围与用途。商业银行借人款的范围、用途扩大化。过去，商业银行的借入款项一般是用于临时、短期的资金调剂，而现在却日益成为弥补商业银行资产流动性、提高收益、降低风险的重要综合性工具，筹资范围也从国内市场扩大到全球市场。

　　负债业务创新的最终目的就是扩大商业银行原始存款的资金来源，而且，通过各种合理、合规的创新业务的技术处理，减少法定存款准备金率的约束，从而创造更多的派生存款。

　　2.资产业务的创新

　　商业银行资产业务的创新主要表现在贷款业务上，具体表现在以下四个方面：

　　(1)贷款结构的变化。长期贷款业务，尤其是消费贷款业务，一直被商业银行认为是不宜开展的业务。但是，在20世纪80年代以后，商业银行不断扩展长期贷款业务，在期限上、投向上都有了极大的改变。以美国商业银行为例，以不动产贷款为主的长期贷款已经占到商业银行资产总额的30%以上;在消费贷款领域，消费者在购买住宅、汽车、大型家电、留学、修缮房屋等方面，都可以向商业银行申请一次性偿还或分期偿还的消费贷款。消费信贷已经成为不少商业银行的主要资产项目。

　　(2)贷款证券化。贷款证券化作为商业银行贷款业务与证券市场紧密结合的产物，是商业银行贷款业务创新的一个重要表现，它极大地增强了商业银行资产的流动性和盈利能力。

　　(3)与市场利率密切联系的贷款形式不断推出。在实际业务操作过程中，商业银行创造了一些贷款利率与市场利率紧密联系并随之变动的贷款形式。它有助于商业银行以及贷款客户转移因市场利率大幅度波动所引起的价格风险，这是商业银行贷款业务的一项重要创新。具体形式有浮动利率贷款、可变利率抵押贷款、可调整抵押贷款等。这些贷款种类的出现，使贷款形式更加灵活，利率更能适应市场变化。

　　(4)贷款业务“表外化”。为了规避风险，或为了逃避管制，还可能是为了迎合市场客户之需，商业银行的贷款业务有逐渐“表外化”的倾向。具体业务有：回购协议、贷款额度、周转性贷款承诺、循环贷款协议、票据发行便利等。

　　另外，证券投资业务上的创新主要有：股指期权、股票期权等形式。

　　资产业务的创新，主要的目的是为了降低风险、服务客户、扩大收益、减少资本充足率指标对于商业银行资金运用能力的限制，以及业务范围方面的监管限制等。

　　3.中间业务的创新

　　商业银行中间业务的创新，彻底改变了商业银行传统的业务结构，极大地增强了商业银行的竞争力，为商业银行找到了新的、巨大的利润增长点，对商业银行的发展产生了极大的影响。具体表现在：首先是中间业务领域极度扩张，使商业银行日益成为能够为客户提供一切金融服务的“金融超市&rdquo1473其次是中间业务的收入占银行业务总收入的比重不断提高，使商业银行的竞争从价格的竞争转向服务品种及服务质量的竞争;第三是现代企业需要商业银行提供信托、租赁、代理融通、现金管理、信息咨询等多种中间业务，从而使银企关系加强，商业银行“万能”的地位得以巩固;第四是中间业务创新的主题是电子计算机的广泛应用，随着商业银行中间业务的自动化、服务综合化的发展，商业银行业务电子化的进程不断加快。

　　商业银行中问业务创新的内容主要有以下方面：

　　(1)结算业务的创新。结算业务日益向电子转账发展，即资金划转或结算不再使用现金、支票、汇票、报单等传统的票据或凭证，而是通过电子计算机及其网络以电子货币的形式办理转账。如“天地对接、一分钟到账”等。

　　(2)信托业务的创新。随着金融监管的放松和金融自由化的发展，商业银行信托业务与传统的存、贷、投资业务等逐步融为一体，并大力拓展市场潜力巨大的私人银行业务。如生前信托、共同信托基金等，通过向客户提供特别设计的、全方位的、多品种的金融服务，极大地改善了商业银行的盈利结构，拓展了业务范围，争夺了“黄金客户”，使商业银行的竞争力大大提高。

　　(3)现金管理业务的创新。商业银行通过电子计算机的应用，为客户处理现金管理业务，其内容不仅限于协助客户减少闲置资金余额并进行短期投资，还包括为企业(客户)提供电子转账服务、有关账户信息服务、决策支援服务等多项内容。该业务既可以增加商业银行的手续费收入，还可以密切银企关系，有利于吸引更多的客户。

　　(4)信息咨询方面的创新。现代社会已经成为信息社会，而金融业也成为依靠信息及其技术从事业务经营的行业。同时，社会各经济部门对金融信息的依赖程度正日益加深，金融信息的产生日益现代化、市场化，这一切均极大地推动了商业银行信息咨询业的创新与发展。例如，客户咨询数据库以及权威专家的信息资源系统等，为社会、客户提供各种准确、及时、权威且有偿的信息服务。

　　(5)自动化服务的创新。由于电子计算机的广泛应用，电子化、自动化的全方位、全天候的金融服务，使商业银行业务发生了巨大的变革，主要包括银行卡业务、自助银行、网络银行。自动柜员机、售货点终端机、居家银行服务等，得到了广泛的应用，其发展势头方兴未艾。

　　与中间业务联系密切的表外业务，是商业银行业务创新的重要内容，它们当中有很多都可能在一定的条件下转化为表内业务。商业银行发展、创新表外业务的直接动机是规避金融监管当局对资本金的特殊要求，通过保持资产负债表的良好外观来维持自身稳健经营的形象。当然，表外业务也是商业银行顺应外部金融环境的改变、由传统银行业务向现代银行业务转化的必然产物。表外业务虽然没有利息收入，但却有可观的手续费收入。从世界各国银行业的发展情况看，表外业务发展迅猛，花样品种不断翻新，有些商业银行的表外业务收益已经超过传统的表内业务收益，成为商业银行的支柱业务。目前，商业银行的表外业务主要有：贸易融通业务(如商业信甩证、银行承兑汇票)、金融保证业务(如担保、备用信用证、贷款承诺、贷款销售与资产证券化)、衍生产品业务(如各种互换交易、期货和远期交易、期权交易)等。

　　商业银行中间业务的创新，极大地降低了现金的漏损率，减少了信贷资金的不合理储备，提高了资金的流动性，从而使银行的盈利水平大大提高。