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证券资产组合的风险如何与预期收益率相关?

来源: 正保会计网校 编辑:正小保 2024/01/11 10:24:19  字体:
证券资产组合的风险与预期收益率之间存在一种正相关关系。一般来说,投资者在追求更高的预期收益率时,需要承担更高的风险。

证券资产组合的风险可以通过多种指标来衡量,如标准差、贝塔系数等。标准差衡量了资产或组合收益率的波动性,贝塔系数衡量了资产或组合与市场整体波动的相关性。

当投资者选择追求更高的预期收益率时,往往需要投资更高风险的资产,这些资产的收益波动性较大。因此,预期收益率越高,资产组合的风险也就越高。

然而,投资者也可以通过有效的投资组合来实现风险与收益的平衡。通过将不同资产按照不同权重组合在一起,可以降低整个组合的风险。这是因为不同资产之间可能存在负相关性,当一个资产的收益下降时,另一个资产的收益可能会上升,从而平衡整个组合的风险。

因此,投资者在构建证券资产组合时需要根据自身的风险承受能力和预期收益目标来权衡风险与收益的关系,选择合适的资产组合。

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