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如何评价基金的风险调整后收益率?

来源: 正保会计网校 编辑:正小保 2025/02/21 11:39:04  字体:
评价基金的风险调整后收益率可以通过使用夏普比率来衡量。夏普比率是一种衡量投资组合或基金在单位风险下所获得的超额回报的指标。计算夏普比率的公式如下:

夏普比率 = (基金年化收益率 - 无风险利率) / 基金年化波动率

其中,基金年化收益率是指基金在一定时间内的平均年化回报率,无风险利率是指无风险投资(如国债)的收益率,基金年化波动率是指基金的年化波动性(标准差)。

夏普比率越高,表示基金在承担单位风险的情况下获得的超额回报越高,风险调整后的收益率也相对较高。因此,通过比较不同基金的夏普比率,可以评价基金的风险调整后收益率,以帮助投资者选择表现更优秀的基金。

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